SYDNEY, 24. oktober (Reuters) – Den amerikanske dollaren klarte seg med nok en mistenkt eksplosjon av japansk intervensjon for å presse yenen opp på mandag, mens for aksjer tok et fall i kinesiske markeder glansen av håp om en eventuell nedgang i amerikanske renteøkninger.
Dollaren startet i en bullish stemning med et tidlig rush til 149,70 yen, før den plutselig tok et utslipp så langt som 145,28 i løpet av få minutter. Likevel virket spekulanter usikre og tok dollaren tilbake til 148,90 i hakkete handel.
Financial Times rapporterte at Bank of Japan kan ha solgt minst 30 milliarder dollar på fredag i et forsøk på å begrense yenens svakhet, noe som har løftet kostnadene for import kraftig, spesielt for ressurser.
Registrer deg nå for GRATIS ubegrenset tilgang til Reuters.com
Japanske myndigheter nektet igjen å bekrefte om de hadde grepet inn, men prisaksjonen antydet sterkt at de hadde gjort det. Les mer
Enhver handling for å støtte yenen er i strid med Bank of Japans superenkle politikk og vil forsterke presset for at den skal gå tilbake på kontroll av avkastningskurven på sitt politiske møte denne uken. Les mer
Berøring var også sterling, noe som var seende etter nyhetene Boris Johnson hadde droppet å stille som britisk statsminister.
Det økte sjansen for at tidligere finansminister, og markedets foretrukne kandidat, Rishi Sunak, ville vinne makten og redusere den politiske usikkerheten som henger over pundet, i det minste for en liten stund. Les mer
Nyhetene så først at pund hoppet nesten en cent til $1,1402, men det kunne ikke holde og ble sist handlet til $1,1307 da investorene ventet på mer klarhet i konkurransen.
Aksjer forlenget for det meste sprattet som begynte sent i New York på fredag etter en samtale som Federal Reserve diskuterte når de skulle bremse tempoet i oppgangene og kan signalisere et skritt tilbake på møtet i november.
Markedene er fortsatt priset for en økning på 75 basispunkter neste måned, men har trappet ned spill på et matchende trekk i desember. Toppen for rater har også gått ned til rundt 4,87 %, fra over 5,0 % tidlig i forrige uke.
ECB, BoC SETTER TIL Å VÆRE
Bare sjansen for en mindre aggressiv Fed hjalp S&P 500-futures med 0,1 % i Asia, mens Nasdaq-futures steg 0,2 %. EUROSTOXX 50-futures styrket seg med 0,7 %, mens FTSE-futures økte med 0,1 %.
Japanske Nikkei (.N225) økte 0,6% og Sør-Korea (.KS11) 0,9 %, men MSCIs bredeste indeks over Asia-Pacific-aksjer utenfor Japan (.MIAPJ0000PUS) tapte 1,1 % da kinesiske aksjer falt.
Kinesisk blå chips (.CSI300) falt 1,7 % da yuanen fortsatte å falle og Xi Jinping sikret seg en presedensbrytende tredje lederperiode, ved å velge et øverste styrende organ stablet med lojalister. Les mer
Forsinkede data om bruttonasjonalprodukt (BNP) viste at den kinesiske økonomien vokste 3,9 % i tredje kvartal, og slo prognosene på 3,5 %, men detaljsalget skuffet med en mager økning på 2,5 %. Les mer
Markedene avventer nå tall om USAs BNP som kommer torsdag og kjerneinflasjonsmålene dagen etter. Økonomien er spådd å ha vokst med 2,1 % på årsbasis i tredje kvartal, mens Atlanta Feds BNP nå-estimat er opp på 2,9 %.
Sentimentet vil også bli testet av noen store inntekter hos Apple (AAPL.O)Microsoft (MSFT.O)Google-overordnet alfabet (GOOGL.O) og Amazon (AMZN.O) all rapportering.
Den europeiske sentralbanken møtes denne uken og er allment forventet å heve rentene med 75 basispunkter, selv om det er mindre klart om det vil signalisere et ytterligere slikt trekk i desember.
“Selv om vi ikke forventer noe “dueaktig” politisk signal, opprettholder vi en skjevhet mot en lavere rentebane enn det som nå er priset av markedene, sier analytikere ved NatWest Markets i et notat.
“Vi spår +50bp i desember og +25bp tidlig i 2023 til en topp på 2,25%,” la de til. “Det er mer usikkerhet rundt QT (kvantitativ innstramming), hvor begynnende salg i Q1 2023 godt kunne annonseres.”
Euroen var en brøkdel på $0,9835, etter å ha vært så høy som $0,9899 tidlig i økten.
Bank of Canada forventes også å stramme inn med 75 basispunkter på møtet denne uken. Les mer
Muligheten for en nedgang i amerikanske renteøkninger hjalp obligasjoner med å redusere noen av de siste store tapene, med amerikanske 10-årige statsrenter som falt til 4,16 % sammenlignet med en 15-års topp på 4,337 % på fredag.
I råvaremarkedene ble gull satt på sidelinjen til 1654 dollar per unse.
Oljeprisene ga seg tidlig opp etter myke data om kinesisk etterspørsel. Brent trakk seg tilbake 42 cent til 93,08 dollar fatet, mens amerikansk olje falt 41 cent til 84,64 dollar.
Registrer deg nå for GRATIS ubegrenset tilgang til Reuters.com
Rapportering av Wayne Cole; Redigering av Jacqueline Wong og Christopher Cushing
Våre standarder: Thomson Reuters Trust-prinsipper.